Trading Strategie Per Azioni

Trading Strategies una teoria economica della spesa totale per l'economia e dei suoi effetti sulla produzione e l'inflazione. economia keynesiana è stato sviluppato. Una partecipazione di un bene in un portafoglio. Un investimento di portafoglio è realizzato con l'aspettativa di guadagnare un ritorno su di esso. Questo. Un rapporto sviluppato da Jack Treynor che misura i rendimenti ottenuti, superiori a quelle che avrebbero potuto essere guadagnati su un privo di rischio. Il riacquisto delle azioni in circolazione (riacquisto) da parte di una società al fine di ridurre il numero di azioni sul mercato. Aziende. Il rimborso fiscale è un rimborso sulle tasse pagate ad un individuo o famiglia quando l'onere fiscale effettivo è inferiore alla quantità. Il valore monetario di tutti i beni finiti e servizi prodotti all'interno di un confini country039s in un momento specifico Trading Strategies period. Day per principianti commerciale di giorno è l'atto di acquisto e di vendita di uno stock entro lo stesso giorno. I commercianti di giorno cercano di fare profitti sfruttando grandi quantità di capitali per sfruttare movimenti di prezzo piccole in azioni altamente liquidi o indici. Commerciale di giorno può essere un gioco pericoloso per i commercianti che sono nuovi ad esso o che dont aderire a un metodo ben ponderata. Diamo un'occhiata ad alcune strategie di trading giorno comuni che possono essere utilizzati da commercianti al dettaglio. (Per ulteriori informazioni, consultare: Tutorial:. Introduzione alla Analisi Tecnica) strategie di ingresso Alcuni titoli sono candidati ideali per il day trading. Un tipico commerciante di giorno cerca due cose in un stockliquidity e della volatilità. La liquidità permette di entrare ed uscire un titolo a un buon prezzo (vale a dire spread stretti. O la differenza tra l'offerta e chiedere prezzo di un titolo, e basso slittamento. O la differenza tra il prezzo previsto di un mestiere e il prezzo effettivo di un commerci a). La volatilità è semplicemente una misura della fascia di prezzo rangethe giornaliera attesa in cui un commerciante di giorno opera. Più la volatilità significa maggiore conto economico. (Per ulteriori informazioni, consultare Day Trading: Introduzione o Forex Procedura dettagliata:. Foreign Exchange) Una volta che sai che tipo di scorte che stai cercando, è necessario imparare a identificare i possibili punti di ingresso. Ci sono tre strumenti è possibile utilizzare per fare questo: Intraday grafici candlestick. Candele forniscono un'analisi cruda di azione dei prezzi. Livello II quotesECN. Livello II e ECN offrono uno sguardo a ordini in tempo reale. servizio di notizie in tempo reale. Notizie muove le scorte di tali servizi ti dicono quando la notizia viene fuori. Guardando i grafici candlestick intraday, bene concentrarsi su questi fattori: Ci sono molte configurazioni candlestick che possiamo cercare di trovare un punto di ingresso. Se usato, il modello di inversione doji (evidenziato in giallo nella figura 1) è uno dei più affidabili. Figura 1: Guardando candelieri - la doji evidenziata segnala un'inversione. Tipicamente, cercheremo un modello come questo con diverse conferme: in primo luogo, cerchiamo un picco di volume. che ci mostrerà se i commercianti stanno sostenendo il prezzo a questo livello. Si noti che questo può essere sia sulla candela doji o sulle candele immediatamente successivo. In secondo luogo, cerchiamo il supporto prima a questo livello di prezzo. Ad esempio, la prima bassa del giorno (LOD) o alto del giorno (HOD). Infine, guardiamo la situazione di II livello, che ci ha tutti gli ordini aperti e le dimensioni degli ordini mostrerà. Se seguiamo questi tre passi, siamo in grado di determinare se la doji è in grado di produrre una svolta reale e siamo in grado di prendere una posizione, se le condizioni sono favorevoli. (Per ulteriori informazioni, consultare Forex Procedura dettagliata:. Basics Grafico (Candelieri)) Trovare una destinazione Individuazione di un obiettivo di prezzo dipenderà in gran parte dallo stile di trading. Ecco una breve panoramica di alcune strategie di trading comune al giorno: Scalping è una delle strategie più popolari, che prevede la vendita di quasi immediatamente dopo un commercio diventa redditizio. Qui il target di prezzo è, ovviamente, subito dopo la redditività è raggiunta. Dissolvenza coinvolge scorte cortocircuito dopo rapidi movimenti verso l'alto. Questo si basa sul presupposto che (1) sono overbought. (2) i primi acquirenti sono pronti a cominciare a prendere i profitti e (3) gli acquirenti esistenti possono essere spaventato fuori. Anche se rischioso, questa strategia può essere estremamente gratificante. Qui il target di prezzo è quando gli acquirenti iniziano un passo in più. Questa strategia implica che beneficia di un scorte volatilità giornaliera. Questo viene fatto il tentativo di comprare al minimo del giorno e vendere al alto della giornata. Qui il prezzo obiettivo è semplicemente al successivo segno di una inversione, utilizzando gli stessi schemi come sopra. Questa strategia di solito comporta negoziazione in comunicati stampa o la ricerca di forti movimenti di tendenza supportati da alto volume. Un tipo di trader slancio comprerà su comunicati stampa e cavalcare un trend fino a quando non mostra segni di inversione. L'altro tipo svanirà l'aumento dei prezzi. Qui il target di prezzo è quando il volume comincia a diminuire e candele ribassiste iniziano ad apparire. Si può vedere che, mentre le voci di strategie di trading giorno in genere si basano su gli stessi strumenti utilizzati nel commercio normale, le principali differenze ruotano attorno quando il momento giusto per uscire è. Nella maggior parte dei casi, youll desidera uscire quando vi è una diminuzione di interesse nel magazzino, come indicato dal IIECN livello e volume. (Per approfondimenti, vedere Introduzione ai tipi di Trading: Momentum Trading e Introduzione ai tipi di Trading:. Scalpers) Determinazione uno stop-loss Quando il commercio a margine. siete molto più vulnerabili alle variazioni dei prezzi netti di commercianti regolari. Pertanto, utilizzando stop loss. che sono progettati per limitare le perdite su una posizione in un titolo, è cruciale quando giorno di negoziazione. Una strategia è quella di impostare due perdite di arresto: 1. Un fisico ordine di stop-loss posto a un certo livello di prezzo che si adatta alla tolleranza al rischio. In sostanza, questo è il più si vuole perdere. 2. mentale stop-loss fissato nel punto in cui vengono violati i tuoi criteri di ingresso. Ciò significa che se il commercio fa una piega inaspettata, youll uscire direttamente la vostra posizione. commercianti di giorno di vendita al dettaglio di solito hanno anche un'altra regola: impostate una perdita massima al giorno che si può permettere sia finanziariamente che mentalmente per resistere. Ogni volta che si colpisce questo punto, prendere il resto della giornata. operatori inesperti spesso sentono il bisogno di compensare le perdite prima che la giornata è finita e finire per prendere rischi inutili come risultato. (Per ulteriori informazioni, vedere Stop-Loss OrderMake Certo lo si utilizza.) Valutare, Ottimizzazione delle prestazioni Molte persone entrare in giorno di negoziazione in attesa di fare i rendimenti a tre cifre ogni anno con il minimo sforzo. In realtà, molti commercianti di giorno perdere soldi. Tuttavia, utilizzando una strategia ben definita che hai dimestichezza con, è possibile migliorare le vostre probabilità di battere le probabilità. Quindi, come si fa a valutare le prestazioni maggior parte dei commercianti di giorno non fanno così tanto per il monitoraggio percentuali di guadagni o perdite, ma da quanto strettamente si attengono al loro strategie individuali. In realtà, è molto più importante per seguire da vicino la vostra strategia che cercare di inseguire i profitti. Mantenendo questo come la vostra mentalità, si rendono più facile identificare dove esistono i problemi e come risolverli. The Bottom di trading Day Line è una abilità difficile da padroneggiare. Come risultato, molti di coloro che cercano fallire. Ma le tecniche sopra descritte può aiutare a creare una strategia proficua e con abbastanza pratica e la valutazione delle prestazioni coerenti, è possibile migliorare notevolmente le possibilità di battere le probabilità. (Per la lettura correlate, vedere: Would You profitto come un commerciante di giorno) una teoria economica della spesa totale per l'economia e dei suoi effetti sulla produzione e l'inflazione. economia keynesiana è stato sviluppato. Una partecipazione di un bene in un portafoglio. Un investimento di portafoglio è realizzato con l'aspettativa di guadagnare un ritorno su di esso. Questo. Un rapporto sviluppato da Jack Treynor che misura i rendimenti ottenuti, superiori a quelle che avrebbero potuto essere guadagnati su un privo di rischio. Il riacquisto delle azioni in circolazione (riacquisto) da parte di una società al fine di ridurre il numero di azioni sul mercato. Aziende. Il rimborso fiscale è un rimborso sulle tasse pagate ad un individuo o famiglia quando l'onere fiscale effettivo è inferiore alla quantità. Il valore monetario di tutti i beni finiti e servizi prodotti all'interno di un confini country039s in un momento specifico period. Top 5 Popolare Trading Strategies In questo articolo vi mostrerà alcune delle strategie di trading più comuni e anche come è possibile analizzare i pro ei contro di ogni a decidere la migliore per il vostro stile di trading. Le prime cinque strategie che tratteremo sono i seguenti: sblocchi sono una delle tecniche più comuni utilizzate nel mercato per il commercio. Sono costituiti da identificare un livello di prezzo chiave e poi acquistare o vendere le interruzioni di prezzo che il pre livello determinato. L'aspettativa è che se il prezzo ha abbastanza forza per rompere il livello allora continuerà a muoversi in quella direzione. Il concetto di una rottura è relativamente semplice e richiede una comprensione moderata di supporto e resistenza. Quando il mercato è in trend e si spostano con forza in una direzione, il commercio breakout assicura che non perdere mai la mossa. Generalmente sblocchi vengono utilizzati quando il mercato è già in corrispondenza o vicino alle alte livelli estremamente bassi del recente passato. L'aspettativa è che il prezzo continuerà a muoversi con la tendenza e in realtà rompere l'alta estrema e continuare. Con questo in mente, di tenere effettivamente il commercio abbiamo semplicemente bisogno di effettuare un ordine appena sopra l'alto o appena sotto il basso in modo che il commercio viene automaticamente inserito quando il prezzo si muove. Questi sono chiamati ordini limite. E 'molto importante evitare sblocchi commerciali quando il mercato non è in trend, perché questo si tradurrà in falsi mestieri che si traducono in perdite. La ragione di queste perdite è che il mercato non ha lo slancio per continuare il movimento al di là delle alti e bassi estremi. Quando il prezzo colpisce queste zone, di solito poi scende nuovamente nella gamma precedente, con conseguenti perdite per eventuali operatori che cercano di tenere nella direzione del movimento. Ritracciamenti Retracements richiedono un insieme di abilità leggermente diverso e ruotano intorno al commerciante che identifica una chiara direzione per il prezzo di muoversi in e diventare sicuri che il prezzo continuerà a muoversi in. Questa strategia si basa sul fatto che dopo ogni mossa nella direzione prevista, il prezzo sarà temporaneamente invertire come i commercianti prendono i loro profitti ed i partecipanti alle prime armi cercano di commerciare nella direzione opposta. Questi tirano spalle o ritracciamenti effettivamente offrire gli operatori professionali, con un prezzo molto migliore in cui entrare nella direzione originale poco prima della continuazione del movimento. Quando viene utilizzato anche ritracciamenti di trading supporto e resistenza, come con break out. L'analisi fondamentale è anche fondamentale per questo tipo di trading. Quando il movimento iniziale ha avuto luogo gli operatori dovranno essere a conoscenza dei vari livelli di prezzo che sono già stati violati nel movimento originale. Essi prestare particolare attenzione ai livelli chiave di supporto e resistenza e le aree sul grafico dei prezzi come 00 livelli. Questi sono i livelli che cercherà di acquistare o vendere di seguito. Retracements vengono utilizzati solo dai commercianti nei periodi in cui il sentimento di breve termine è alterato da eventi economici e notizie. Questa notizia può causare shock temporanei per il mercato che si traducono in questi ritracciamenti contro la direzione del movimento originale. Le ragioni iniziali per la mossa potrebbe essere ancora a posto ma l'evento di breve termine possono indurre gli investitori a diventare nervoso e prendono i loro profitti, che a sua volta provoca il ritracciamento. Dato che le condizioni iniziali rimangono questo allora offre altri investitori professionali l'opportunità di tornare nel passaggio a un prezzo migliore, che molto spesso fanno. negoziazione Retracement è generalmente inefficace quando non ci sono evidenti ragioni fondamentali per lo spostamento in primo luogo. Pertanto se si vede una grande mossa, ma non si può identificare una chiara ragione fondamentale di questo spostare la direzione può cambiare rapidamente e quello che sembra essere un ritracciamento può effettivamente rivelarsi una nuova mossa nella direzione opposta. Questo si tradurrà in perdite per chiunque cerchi di operare in linea con l'originale Indice move. The fx imprenditori esamina il panorama imprenditoriale nel Regno Unito. I tassi di interesse sono stati sospesa appena sopra lo zero dal 2008, bloccato in quello che sembra un trogolo permanente. Di conseguenza, coloro che cercano di trarre un reddito dalla loro risparmi hanno trovato che i mezzi tradizionali di approvvigionamento non può più fornire. I tassi di interesse sono stati sospesa appena sopra lo zero dal 2008, bloccato in quello che sembra un trogolo permanente. Di conseguenza, coloro che cercano di trarre un reddito dalla loro risparmi hanno trovato che i mezzi tradizionali di approvvigionamento non può più fornire. I nostri servizi online e mobile semplificano le vostre esigenze bancarie giorno per giorno e si danno visibilità istantanea della vostra ricchezza. Gli individui Corporates alternativi opportunità commerciali strategiesx3a in hedge fund longx2fshort azionari comprendono una vasta gamma di tecniche di investimento su più classi di attività. Come tali, i rendimenti sono spesso determinati più dalla strategia di trading specifica un fondo particolare impiega, che per la particolare classe di attività in cui si occupa. In relazione a questo concetto di asset class rispetto strategia di trading è l'idea di premio per il rischio, in quanto gli investitori accettano di azioni e obbligazioni il rischio di mercato con l'aspettativa che saranno compensati per prendere questo rischio. Gli hedge fund hanno inoltre previsto premi per il rischio, ma la compensazione si basa sulla strategia di investimento piuttosto che la classe di attivi. Il rendimento atteso per questi rischi può variare nel corso del tempo, la creazione di opportunità tattiche a livello di classe sub-asset. Qui ci concentriamo sulle strategie longshort azionari I residenti degli Stati Uniti, si prega di leggere queste importanti informazioni prima di procedere leggere attentamente queste informazioni importanti prima di procedere. Qual è longshort azionari manager Longshort azionari tipicamente costruire un portafoglio di posizioni lunghe di stock del gestore ritiene essere sottovalutate e posizioni corte il gestore ritiene essere sopravvalutati. Essere breve significa che il gestore ha venduto le azioni con l'intento di riacquisto ad un prezzo inferiore in futuro. Questo viene fatto prendendo a prestito le azioni da un broker a pagamento e quindi di acquistare le azioni in seguito a rimborsare il prestito. Tale rimborso è nota come che copre una posizione corta. Il processo di essere sia lunga e corta consente ai manager di concentrarsi sui rischi che vogliono prendere, durante la rimozione dei rischi che il gestore non si sente vogliono prendere. Come esempio stilizzata: la correlazione media tra 45 benchmark azionari dei paesi ha raggiunto massimi storici nel 2012 in considerazione un mondo in cui la Coca Cola e Pepsi fanno solo i loro cole eponimi. Un manager può avere una vista che la Pepsi ha migliori prospettive future e le azioni sono più un prezzo interessante rispetto alla Coca-Cola. Il manager avrebbe acquistato azioni di Pepsi e andare azioni brevi a Coca-Cola. Perché Ebbene, il rischio manager si limita alla descrizione dei relativi rendimenti di Pepsi contro Coca-Cola azioni. Il gestore non sta prendendo una vista sul mercato per le bevande gassate a base di cola e dei rischi ivi esempio regolamentazione delle bevande zuccherate o cambiando il gusto dei consumatori. Né è il manager di prendere una vista sulla direzione del mercato azionario globale, come gli utili e le perdite dovute al mutamento di valutazioni delle scorte, in generale, sarà compensare questo. Essendo lungo e breve, il gestore ha isolato il fattore su cui ha intuito e coperto via i rischi su temi in cui egli non ha alcuna vista speciale. Questo può essere applicato non solo tra due titoli singoli, ma attraverso interi settori o persino interi mercati. i gestori azionari Longshort certamente stanno prendendo rischi, ma sono rischi specifici e non rischi di mercato sistematici che possono essere presenti in un portafoglio convenzionale o long-only. Questa copertura del rischio di mercato è ciò che rende longshort equità e strategie di trading alternativi (ATS), in generale, così attraente nei portafogli. Queste strategie mancare il mercato rischi che gli investitori spesso già in azioni o obbligazioni portafogli a lungo termine e quindi hanno una bassa correlazione con i rendimenti da questi altri investimenti, quindi la creazione di diversificazione. gli investitori saggi sanno che non è semplicemente in possesso di un gran numero di investimenti che fa un portafoglio diversificato è in possesso di diversi tipi di investimenti (cioè Non mettere tutte le uova nello stesso tipo di basket). Siamo in grado di misurare il modo diverso ogni investimento è a tutti gli altri in base alla sua correlazione, un provvedimento contro il quale ATS strategie veramente eccellere. La tabella seguente mostra le correlazioni storiche tra titoli azionari sviluppati di mercato, titoli di stato e sviluppate diverse sotto-strategie di hedge fund diversi, tra cui longshort equità. I due sapori di longshort equità di interesse sono il Index Equity Hedge e Index Neutral Equity Market. fattori di correlazione di 1.00 mostrano una correlazione perfetta cioè si muovono in perfetto tandem e non forniscono alcun beneficio della diversificazione. Idealmente, cerchiamo correlazioni prossimi allo zero in quanto implica i profili di rendimento sono indipendenti l'uno dall'altro e quindi fornire un beneficio di diversificazione. Dal momento che abbiamo tatticamente privilegiamo i mercati azionari, siamo disposti ad accettare qualche correlazione (che è una buona cosa se sono entrambi muovono insieme verso l'alto), ma non vogliamo correlazione ai titoli di Stato, se pensiamo che ci potrebbe essere un aumento i tassi di interesse a medio termine. Per ogni sotto-strategia all'interno di ATS, si considerano le condizioni di mercato che saranno più suscettibili di questa strategia. Ci sono momenti in cui i mercati hanno un forte elemento di slancio e di alcune strategie sistematiche prospereranno. Altre volte, le forze macroeconomiche dominerà il sentimento degli investitori, e cosiddetti fondi macro possono prosperare. Nel attuali condizioni di mercato, riteniamo che la crescita degli utili societari (o la sua mancanza) sarà il driver predominante di rendimenti del mercato azionario. In un tale contesto, i gestori che hanno un processo di forte disegnato per valutare l'essenziale, prestazioni bottom-up di aziende avranno un vantaggio. In breve, pensiamo che possiamo essere entrando in un mercato stock-raccoglitori e questo è esattamente ciò che i manager fondamentali LongShort azionari fanno. I fattori che determinano la nostra vista tattico Mentre i gestori azionari longshort rappresentano circa il 40 dell'universo degli hedge fund e dovrebbero figurare in modo significativo in un portafoglio diversificato di ATS, crediamo che l'ambiente è particolarmente fertile per questa strategia. Nei nostri fondi discrezionali abbiamo optato per il sovrappeso longshort equità nel gennaio 2012 e manteniamo la nostra posizione positiva per i seguenti motivi: Intra-magazzino e intra-settore correlazione Una vasta misura di dispersione è diminuita nel corso degli ultimi due anni la creazione di un ambiente opportuno per azione idiosincratica - picking, come un aumento della dispersione dei rendimenti crea più opportunità per i gestori longshort. Per alcuni aspetti però alta dispersione è un fattore di rischio per gli investimenti long-only. Immaginate se la metà dei titoli del mercato è andato su e mezzo è andato giù, poi rendimenti complessivi di mercato sarebbero pari a zero. Tuttavia, tale fattore di rischio in una prospettiva a lungo unico contesto diventa l'occasione impostare per i gestori longshort. Maggiore attenzione sulle società contro la politica e le politiche In ambienti macroeconomiche calma, i prezzi delle azioni rispondere più sensibile ai guadagni e fondamentali, agendo indipendentemente dalle variabili macro-economiche. Dal momento che la crisi finanziaria nel 2008 le forze di macro e le politiche governative hanno fattori specifici azionari spesso sopraffatti, creando sfide per idiosincratici stock-raccoglitori. Come queste forze Abate ci aspettiamo una rigorosa analisi fondamentale per essere ricompensato. Come i modelli di business sono interrotti, chiari vincitori e vinti emergeranno Meno stringe brevi nel 2013 le scorte a breve di interesse elevati (azioni che hanno molte vendite allo scoperto contro le azioni) ha sovraperformato l'indice SampP 500 con un ampio margine. In casi estremi, ci sono stati così chiamati stringe corti o raduni che coprono per cui i venditori allo scoperto, di fronte l'aumento dei prezzi tutti si precipitarono a coprire le loro corti, allo stesso tempo. Questo può portare a un picco nel prezzo delle azioni e grandi perdite per i venditori allo scoperto. Dato il dolore sopportato, molti fondi hedge hanno perso capitale e passati a correre a lungo solo oa lungo parziali portafogli. Tuttavia, in un arco di tempo più lungo questi stock a breve di interesse hanno sottoperformato l'indice di una media del 7. Se ora stiamo vedendo la prova delle condizioni di normalizzazione, rally breve copertura dovrebbe facilitare in futuro, e il più a lungo termine sottoperformance possono ri - emergere. tecnologia dirompente cloud computing, e-commerce, la connettività mobile, peer-to-peer e l'intelligenza artificiale perturbano modelli di business esistenti, portando ad una potente onda creativa-distruttiva e l'abbondanza di opportunità di lunghe e corte. Le sfide nei mercati emergenti Il rallentamento nei mercati emergenti e le pressioni di finanziamento all'interno del sistema finanziario cinese stanno influenzando la propensione al rischio globale. Cine transizione lontano da investimenti di capitale fisso verso il consumo e servizi, alleati con le sfide poste alle economie emergenti che affrontano disavanzi delle partite correnti, porta vaste implicazioni in tutti i settori e le aziende a livello globale. I gestori sono posizionati per trarre profitto da questi aggiustamenti economici. Per esempio, un sotto-settore particolarmente vulnerabile è estraendo produttori di apparecchiature, che hanno goduto di profitti soprannaturali per molti anni e hanno risposto capacità di espansione. Se la crescita delle infrastrutture cinese rallenta, fornitori di apparecchiature con pricing power limitata possono soffrire pressione sui margini acuta. Conseguenze di quantitative easing La liquidazione di quantitative easing (QE) sta avvenendo gradualmente, e la Fed è chiaramente ancora preoccupato per minimizzare ciò che vede il rischio di coda economica. La volatilità è destinata ad aumentare, come si verifica la normalizzazione monetaria, ma si farà in modo da livelli molto bassi: QE e le preoccupazioni federali hanno stato equivalente ad un aumento dell'offerta di assicurazione di portafoglio, e la sua volatilità dei prezzi implicita è caduto. Questa bassa volatilità consente ai responsabili longshort di copertura contro i rischi di coda utilizzando opzioni put poco costoso. Il caso per longshort equità se la crescita rischia di essere più sincronizzati nel 2014 di quanto lo sia stato negli ultimi anni, un po 'di divergenza rischio economico relativo rimane. Gli Stati Uniti e nel Regno Unito sembrano essere acquistando slancio nei loro ripresa economica, mentre il Giappone ha implementato strumenti di politica industriale di resistenza per defibrillare il loro moribonda economia nazionale: la prognosi a medio termine dei mondi terza economia è ancora chiaro. L'Europa non è più in modalità di crisi titolo, ma la crescita organica resta contenuta. E, infine, le economie di mercato emergenti non dovrebbero più essere pensato come un blocco omogeneo, dal momento che la performance economica, nonché rendimenti del mercato azionario, sono suscettibili di essere estremamente varia tra regioni e paesi. Tutte queste forze creerà vincitori e vinti tra le aziende, diverse propensione al rischio tra i ripartitori di capitali provenienti da mercati diversi e potenzialmente vasta gamma di risultati per gli investitori con portafogli azionari concentrati. Questi fattori possono portare ad alta dispersione del rendimento di prezzo delle azioni, una materia prima fondamentale per manager longshort azionari di successo. Gli investitori dovrebbero ricordare che longshort equità non è una scommessa su una regione o settore. Un fondo LongShort asiatico non deve necessariamente fornire l'esposizione all'aumento dei prezzi azionari asiatici, infatti, proprio perché i manager possono essere breve, gli investitori potrebbero in realtà hanno l'esposizione nominalmente negativa ad una particolare regione. I descrittori regionale dei fondi longshort azionari indicano semplicemente i mercati azionari da cui tale gestore selezionerà gli investimenti. Nel complesso, restiamo positivi sulle azioni dei mercati sviluppati, ma non vi è una reale possibilità che la strada per i rendimenti saranno più irregolare nel 2014 che nel 2013. In questo tipo di contesto di mercato, avendo l'effetto levigante di compensazione posizioni corte in grado di ridurre in modo significativo la volatilità di investitori portafogli. Longshort equità fornisce il potenziale di crescita reale da aziende forti, con meno del flusso e riflusso che viene da cambiamenti nel sentiment del mercato. Con prospettive divergenti attraverso lo sviluppo ed emergenti economie di mercato, così come singole aziende e settori, crediamo che il set opportunità per investire fondamentale-driven longshort equità è convincente. Noi sosteniamo l'assegnazione al team di investimento di risorse ed esperti con un processo sostenibile e ripetibile.